Меню

Во что лучше вложить деньги в беларуси



Чтобы финансы работали. Во что лучше вложить белорусские рубли

Образованные люди заранее планируют свой поток финансов, распределяя их по перспективным направлениям, тем самым обеспечивая себе безбедную жизнь. Один известный финансист Питер Линч говорил: «Никогда не вкладывайте деньги в идею, которую вы не можете объяснить на пальцах». Поэтому сегодня мы с вами рассмотрим вопрос капиталовложения. Что сегодня может принести нам реальную выгоду и в каком виде лучше хранить свои деньги — вот основные аспекты нашего разговора.

Много квартир, но не у всех

Покупка недвижимости — один из самых выгодных и популярных на сегодня способов приумножения капитала. Нет ничего приятнее, чем иметь в своем городе две-три квартиры и сдавать их в аренду. Ежемесячный заработок от этого позволит вам жить не шикарно, но вполне нормально. Другое дело, если вы являетесь землевладельцем. Ни для кого не секрет, что участки в окрестностях столицы дорожают не по дням, а по часам, поэтому вчерашний кусочек земли, которому красная цена была несколько сотен долларов, уже сегодня может принести своему хозяину несколько десятков тысяч.

Кстати, покупать квартиры для инвестирования в процессе их активного удешевления не совсем правильно. К тому же мы будем рассматривать наш среднестатистический вариант, по которому будем вкладывать не очень большую сумму — близкую в эквиваленте до десяти тысяч долларов. В этом случае вполне реально рассматривать банковские вклады.

Валюту сбережений нужно выбрать заранее

Банковские депозиты — долгосрочный, но вполне приемлемый проект. Мы ничем не рискуем, потому что абсолютно все банки застрахованы на любой случай жизни и ваши деньги смогут вернуться к вам. Если рассматривать ситуацию с позитивной стороны, то вы будете иметь стабильный, хоть и небольшой доход.

Как ни странно, но размер дохода напрямую зависит от валюты, в которой мы собираемся хранить наши сбережения. Экономист Лев Марголин считает, что собирать деньги можно в любой валюте, которая подчиняется экономическим законам. Угадать, что будет более устойчивым — доллар, евро, рубль или швейцарский франк — сейчас очень сложно. Более того, в предыдущие четыре года, когда президентом Америки был Трамп, наверное, был смысл делать сбережения в евро, потому что политика Трампа была достаточно непредсказуемой. Теперь соотношение доллара и евро перестали колебаться, и курс этих валют будет относительно равным довольно долго.

Другие финансисты приводят золотое правило вложений — не класть все яйца в одну корзину. Рекомендуется 60% вкладов держать в отечественной валюте, по 20% — в долларах и евро.

Существуют различные прогнозы о том, что доллар может рухнуть, но, во всяком случае, сделать это такое не так просто, потому что это международная резервная валюта. Поэтому можно вложить деньги и в доллар, и в евро, а можно — и в рубли. Можно попробовать поискать и другие устойчивые валюты. Например, после Brexіt британский фунт может быть относительно устойчивым.

Мы сейчас наблюдаем долгий процесс укрепления белорусского рубля и снижение девальвационных ожиданий. Поэтому интерес к депозитам непосредственно в долларах расти не может. И, возможно, даже идет небольшой переток денег физлиц из иностранного сектора банковских депозитов в Национальный.

От себя лично я добавил бы, что, если вы не собираетесь за границу, тогда нужно выбирать валюту для инвестиций, где самая маленькая маржа (разница между покупкой и продажей банкнот). В наших белорусских реалиях это как раз доллар. Но не стоит забывать, что самые большие проценты по вкладам присутствуют именно в рублевых депозитах. И еще напомню, что курс доллара неизменно стоял на одном месте в течение почти двух с половиной лет, вплоть до лета прошлого года. Сейчас наш рубль «отвоевывает» потерянное…

Почти 19 % значительно отличаются от 2-2, 5 %

Вклады делятся на две основные категории — отзывные и безотзывные. Отзывный депозит оформляется на определенный срок, но при желании вы можете в любой момент забрать свои деньги — полностью или частично. Уже за саму возможность в любое время попользоваться своими деньгами клиент банка расплачивается пониженными процентами.

Самый выгодный отзывный депозит по доллару сроком от 45 дней до 13 месяцев предусматривает всего лишь 0,8% годовых. Доходность вкладов в евро в зависимости от вклада — 0,1–0,5%. Отзывные вклады можно пополнять в течение всего срока хранения.

Кроме того, если вы снимаете деньги досрочно, проценты начисляются и выплачиваются за фактическое время хранения средств по ставке ниже основной. Сейчас условия досрочного расторжения очень жесткие. Допустим, ваш депозит на пять месяцев, а деньги вы забрали уже через месяц. В этом случае вам начислят всего 0,1 или 0,2 процента дохода. Примерно такая же технология подсчета процентов и по рублевым отзывным депозитам, только изначально ставки там выше.

Безотзывные вклады, наоборот, ждут своего часа. Вы вносите деньги на депозит и забираете их только по истечении того срока, который указан в договоре. Ситуации бывают разные, и в форс-мажорных обстоятельствах банк может пойти вам навстречу и досрочно вернуть деньги, но для этого нужны веские основания. Ставки по безотзывным депозитам всегда более привлекательны и высоки.

Максимальная ставка на безотзывные вклады на один год сейчас равна 2,5% годовых. Правда, ее предлагает только один банк и срок депозита довольно длительный (1100 дней). Максимальная ставка в других банках — 2,3%, по вкладам в евро — 1,3%. Валютные вклады сроком до двух лет облагаются подоходным налогом в 13%. Сроком два года и больше — нет.

Теперь о рублях. Наши отечественные банки берут почти любые суммы рублей на любое время. Главное, чтобы вклады были безотзывными. Средние проценты по депозитам на срок от 180 дней до 24 месяцев начинаются от 16% до 17%. Правда, есть вклады, где проценты достигают 18,5% и 18,7%. В первом случае это вклад, где минимальная сумма начинается с 5000 рублей, во втором договор считается заключенным без физического присутствия клиента в банке, в режиме онлайн. Чтобы привлечь клиентов, банки сегодня предлагают неплохие проценты на безотзывные вклады даже на короткие сроки. Ставки в размере 12–14% годовых сейчас можно найти на депозите на срок 35, 65 и 90 дней.

Нужно помнить, что ставка фиксированная, но есть нюансы… Большинство депозитов, особенно с небольшими сроками, имеют постоянную процентную ставку, которая самостоятельно банками меняться не может. Вообще, банки сейчас не могут уменьшать ставки по депозитам в одностороннем порядке. Это стало правилом, которое зафиксировал регулятор ранее. Из указанного правила имеется исключение: договоры с переменной ставкой, что зависит от показателя, изменение которого происходит независимо от банка. В частности, таким параметром может быть ставка рефинансирования Национального банка. Поэтому некоторые банки, описывая ставку на длительные сроки, отмечают, что она равна ставке рефинансирования плюс-минус какой-то процент.

Что касается налогов, то с рублем мы имеем небольшое послабление. Подоходный налог (13%) будет удерживаться с доходов, полученных в белорусских рублях, сроком менее 1 года. Полежали ваши кровные рубли на счетах год и один день-все, никаких налогов с процентов платить не надо.

Облигация для простого человека — непонятное слово

Вкладывать свои деньги в покупку ценных бумаг рискнет не каждый. И дело даже не в том, что компании сегодня разрушаются и возрождаются из пепла с молниеносной скоростью. Проблема в том, чтобы вычислить, какая контора станет долгожителем, а какая — бабочкой-однодневкой. Для этого требуются специальные знания, которых у обычного человека просто нет, однако они есть у банкира. Именно поэтому были созданы специальные фонды банковского управления — форма инвестирования, которая подразумевает объединение денежных средств от различных вкладчиков и проведение различных финансовых операций под наблюдением опытных финансистов.

Читайте также:  Перевод денег через телефон лимит

Лично мне «игра» в облигации считается занятным делом, довольно безопасным. Например, государственные облигации Министерства финансов теперь можно приобрести на вторичном рынке через структуру Беларусбанка. Эти ценные бумаги покупаются клиентами за белорусские рубли по курсу Нацбанка из расчета стоимости одной облигации, равной тысяче долларов. Доходность облигации стабильна и равна от 4% до 5,5% годовых, в зависимости от номера выпуска. Дивиденды по бумагам выплачиваются один раз в три месяца.

Данная структура продает и корпоративные облигации. Самые надежные из них — ценные бумаги самого Беларусбанка, предусматривающие доходность 2,3%. Также до последнего времени достаточно безопасными считались ценные бумаги Белорусской железной дороги. Доход по этим облигациям предусматривал 4,75% годовых.

Вообще, в «копилке» организации Беларусбанка сейчас продается множество облигаций различных предприятий и финансовых компаний. Это и хорошо известные фирмы, и структуры, которые были созданы недавно. Долларовая доходность этих ценных бумаг варьируется от 6% годовых до 9%. Есть там и облигации, номинированные в евро и белорусских рублях. Так вот, максимальная ставка доходности облигаций в отечественной валюте равна 20% годовых.

Благородный металл и «старые» вещи

Вложения в драгоценные металлы — дань седой старине. В такого рода вложениях масса плюсов. Во-первых, покупаете золото у банка и отдаете металл на хранение. Во-вторых, проценты вам начисляют тем же самым золотом, на которое вы потратили деньги. Ну и, в-третьих, золото никогда не падает в цене (а если и обесценивается, то на очень короткий промежуток времени). А вот покупка антиквариата — очень оригинальный способ сохранить и приумножить свои накопления. На такой шаг решаются исключительно богатые люди и делают это чаще всего не ради спасения капитала, а только для морального удовлетворения.

Вложение в свой бизнес или в свою семью?

Использовать деньги на открытие собственного бизнеса может только очень уверенный в себе человек, обладающий изрядным багажом знаний в юриспруденции, экономике и других бюрократических науках. Процент успешных организаций, возникших при таком стечении обстоятельств, очень мал. Как правило, компания такого рода живет не дольше трех-четырех лет и прибыли от нее почти нет.

Совсем другое дело — инвестирование в свою семью. Хотя этот доход и несоизмерим в денежном выражении, но его практическое значение очень весомое. Вкладывая деньги в свое здоровье, в образование, в специальность, в новые знания, мы тем самым развиваемся в профессиональном плане и принесем намного больший доход себе и своей семье в долгосрочной перспективе.

Источник

Как начать инвестировать в Беларуси в 2022? Личный опыт

Глобальная цель инвестирования — сохранить и приумножить сбережения. Для большинства людей актуально хотя бы обогнать инфляцию, которая в 2021 разогналась до максимумов и в США составила 6,2% за год. Эта статья будет о том, куда и как инвестирую и не инвестирую лично я, поэтому, возможно, взгляд субъективный и не профессиональный. Статью нельзя использовать в качестве индивидуальной инвестиционной рекомендации.

Меня зовут Владислав, я инвестирую с 2019 года. Также я автор нескольких статей по инвестициям на ФинБеларусь. По тексту будут на них ссылки.

Если после прочтения статьи у вас останутся вопросы по инвестированию в Беларуси — пишите на мою почту vladisfin@yandex.by с темой «Начинающий инвестор», помогу разобраться.

Как начать инвестировать с нуля?

Умные книги про инвестирование предлагают сначала определиться:

1. Цель инвестирования:

2. Срок — на сколько времени вы готовы «заморозить» свои деньги, или через сколько лет они могут вам понадобиться.

3. Риск и доходность — тут важно подобрать именно подходящее вам соотношение. Все хотят максимальную доходность при минимальном риске, но для каждого инвестора свое понимание этих значений.

Исходя из ваших целей, срока и отношения к риску, и необходимо подбирать активы по классам (подробно об основных я расскажу чуть дальше) в ваш портфель.

  1. Если вы не готовы к просадкам и получить меньше, чем вложили, для вас абсолютно неприемлемо, то ваш вариант: максимально надежные облигации, либо депозит в банке
  2. Если ваш срок инвестирования меньше трех лет — доля акций в портфеле должна составлять не более 20%
  3. Если вы готовы к просадкам до 20%, можно выделить часть портфеля на акции
  4. Если вы готовы к просадкам до 50% и срок инвестирования больше 5 лет, то ваш портфель может полностью состоять из акций

Для лучшего понимания, какое сочетание активов вам подойдет, пройдите тест от Fidelity, одной из крупнейших инвестиционных компаний.

Примечание: под «отечественными» акциями имеются в виду российские — но вместо них можно использовать акции компаний США или других стран.

С какой суммы можно начать?

Я придерживаюсь мнения, что начинать формировать долгосрочный портфель стоит с любой суммой, даже со 100$. Почему я так думаю?

Для тех, кто давно хотел инвестировать, но не знал, с чего начать — Как инвестировать в Беларуси в 2022? На основе своего опыта расскажу, какие варианты доступны с белорусским паспортом. Начать можно буквально со 100$ .

Подписывайтесь на наш телеграм-канал @FinBel, чтобы не пропустить интересные статьи и новости по финансам в РБ.

  1. Небольшой стартовый капитал для новичка в инвестировании это даже плюс — вы не рискуете большой суммой в начале пути.
  2. Чем раньше вы начнете, тем скорее заинтересуетесь и разберетесь в теме.
  3. Время играет на руку — риск на больших сроках значительно снижается, плюс в действие вступает сложный процент.

Шесть способов, как можно инвестировать в Беларуси

Депозиты в банках РБ давно не перекрывают инфляцию, не говоря про риски: страновой (все деньги в одной стране), риск банкротства, изменение процентной ставки и т.д. Думаю, вы и сами это знаете, поэтому и читаете эту статью.

Далее я рассмотрю классы активов, доступные в Беларуси. Что бы вам ни приглянулось, помните:

Ваш портфель должен быть диверсифицирован (разделен) сразу по нескольким принципам: по странам, по классам активов, по банкам и брокерам, по валютам. Это значительно снизит ваши риски.

1. Акции и фонды акций (ETF)

Акции — ценные бумаги, которые дают право владеть частью компании и получать дивиденды, если их выплачивают. Цена на акции зависит от результатов бизнеса, а также рыночных настроений. На медвежьем (падающем) рынке стоимость акций растущих и успешных компаний тоже может снижаться.

У всех на слуху крупные американские корпорации Google, Apple, Facebook и др. Стать совладельцем гигантов, или компаний поменьше, можно двумя способами:

1. Открыть счет у иностранного* брокера — как это сделать, подробно рассказываю на своем примере. Открыть счет можно удаленно, никуда не выезжая, и начать инвестировать в акции даже с суммой 100$, вклады застрахованы до 20 тысяч евро.

В статье: какие брокеры доступны, как правильно открыть счет по белорусскому законодательству, как пополнять и выводить средства, какие налоги и другие важные моменты.

* В Беларуси нет брокеров с доступом на международные рынки.

2. Доверительное управление в банке. Я открывал ДУ в Альфа-банке два года назад — обо всех нюансах рассказал в этой статье.

На момент публикации (декабрь 2021) открыть ДУ можно с суммой от 500$. ДУ в банке — это по сути тот же брокер, но с более высокими комиссиями за сделки и обслуживание счета (у меня 1% годовых от суммы).

Читайте также:  Чем закрывать кредиты если нет денег

По акциям я придерживаюсь принципов долгосрочного (5-10 лет) инвестирования, и большую часть портфеля вкладываю в индексные фонды акций (ETF).

Самый популярный индекс акций — S&P500, он включает в себя акции 500 крупнейших публичных компаний США. Один из фондов по этому индексу — SPY. Купив акцию SPY, вы вкладываете деньги во все 500 компаний из разных отраслей американской экономики. Комиссия за годовое обслуживание — 0,09%.

График роста индекса S&P500 за последние 5 лет:

Это очень удачные 5 лет, следующая пятилетка необязательно будет такой же радужной. Но на промежутке 10 и более лет, S&P500 всегда оставался в плюсе.

Примеры фондов, страна — тикер (уникальный идентификатор акции):

  • Россия — FXRL
  • Китай — MCHI
  • Индия — INDA

Инвестируя в индексные фонды акций, вы значительно снижаете риск, в сравнении с акциями отдельных компаний.

В долгосрочном портфеле (5-10 лет и больше) именно акции могут составлять основную часть — более 50%. В краткосрочном (до 5 лет) — облигации.

Пример составления пассивного портфеля из фондов акций и облигаций — в статье Максима Адаскевича.

Рынок акций в РБ развит слабо. Ликвидность мизерная, зачастую покупателя на бумаги приходится искать через объявления и посты в телеграм каналах и чатах.

Налоги

Обязанность подать декларацию и уплатить налог возникнет при выводе денег на банковский счет в РБ либо другой стране. Цитата из статьи юристов REVERA о налогах при работе с иностранным брокером:

Доход по операциям с ценными бумагами, поступивший на брокерский счет инвестора, для целей налогообложения не признается фактически полученным доходом до тех пор, пока иностранный брокер не выплатит или не перечислит такой доход инвестору на его банковский счет, в электронный кошелек или по его поручению — на счета или электронный кошелек третьих лиц.

В статье также приведены примеры расчета налога, и документы, которые надо предоставить налоговой — подробнее на Пробизнес.

2. Облигации

Облигации — долговые расписки, в которых указаны сумма долга (стоимость облигации), срок возврата и процентный доход.

Купить облигации, как и акции, можно через иностранного брокера или ДУ белорусского банка. Выше были приведены ссылки на статьи-инструкции, как это сделать.

Добавляя облигации в портфель, вы снижаете риск, но при этом снижается и доходность. Дополнительно снизить риск (при сопоставимой доходности) можно, покупая фонды облигаций. Примеры:

  • GOVT — государственные облигации США от 1 года до 25 лет
  • TLT — 20+ летние США
  • FXRU — российские эмитенты
  • EMHY — развивающиеся страны (Турция, Мексика, Бразилия)

Актуально на момент публикации: следует учесть, что в 2022 году ожидается неоднократное повышение процентной ставки в США, вследствие чего облигации могут оказаться под давлением. Подробнее на Forbes

Облигации Минфина РБ и белорусских компаний я не рассматриваю из-за низкого рейтинга (у Минфина в 2021 рейтинг В) и высокого странового риска. К тому же в 2021 году пошли первые дефолты (невыплаты) по белорусским эмитентам, а стоимость на многие выпуски упала ниже номинала. Единственный плюс, который я вижу, дивиденды белорусских эмитентов пока не облагаются налогом. Если хочется рискнуть, то не более чем на 2-3% портфеля.

3. Золото

Золото считается защитой покупательской способности капитала от инфляции, а также активом, который слабо коррелирует с акциями. Это значит, что при сильном падении рынка акций золото будет падать не так сильно, либо даже расти. Его можно приобрести в виде:

  • слитки в белорусских банках. Но спред (разница между ценой покупки и продажи) по ним составляет около 20%. Даже если в мире цена на золото вырастет на 5%, при продаже вы останетесь в убытке на 15%.
  • акции фонда, который вкладывает в золото, например SPDR Gold Trust (тикер GLD). Вы не владеете золотом физически (но оно есть, и им владеет фонд), но ваш капитал растет вместе с ростом цены металла. Совершить сделку можно в ДУ либо через брокера буквально за минуту, без потерь на спреде.

4. Биткоин и другие криптовалюты

Еще пару лет назад криптовалюты считались очень рискованным вложением денег.

Но ситуация меняется:

  • объем всего крипто рынка в 2019 был около 115 млрд $, а в 2021 году — 2,5 трлн $. Капитализация всего золота в мире, для сравнения — 10 трлн $
  • финансовые аналитики (например ARK Invest), и даже члены ФРС (аналог центрального банка в США) стали называть биткоин «электронным золотом»
  • во многих странах появилось криптовалютное законодательство и легальные криптобиржи, в том числе в Беларуси
  • можно инвестировать в криптовалюты, не покупая их — через фонды. Это увеличило приток денег на крипторынок
  • в 2021 во всем мире разогналась инфляция, а так как количество биткоинов ограничено — многие считают его хэджем (защитой) от инфляции

Но, конечно, надо учитывать, что даже самые крупные по капитализации криптовалюты до сих пор очень волатильны, курс может в течение нескольких дней измениться на 10-30%.

В зависимости от вашей цели и терпимости к риску, вы можете выделить небольшую часть (до 10%) портфеля на биткоин и другие криптовалюты.

Как открыть счет в крупнейшей белорусской криптобирже Currency.com, чтобы покупать криптовалюты и другие активы — читайте в моем подробном обзоре. При открытии счета до 31 марта 2022 года по этой ссылке — криптовалюта до 100$ в подарок.

5. Недвижимость

Самый популярный способ у состоятельных соотечественников. Но с большими рисками в классическом исполнении:

  • обычно покупают квартиру или дом для сдачи в аренду, что дает меньшую доходность, чем коммерческая недвижимость (помещения для офисов, магазинов, под склад и др)
  • высокий порог входа: не менее 10-50 тысяч $, и как следствие этого портфель зачастую состоит из единственного актива
  • страновой риск: стоимость недвижимости и арендная ставка сильно зависят от экономической и политической ситуации в одной стране
  • низкая ликвидность — быстро не продать
  • невысокая доходность — 5-7% годовых
  • рост затрат на коммунальные услуги: 5-10 лет назад коммуналка легко шла «в довесок» к арендной плате. Сегодня для минимизации оплаты, надо не быть «тунеядцем» и кого-то прописать
  • капремонт, которого можно не дождаться

На мой взгляд, рассматривать недвижимость в качестве инвестиций в Беларуси можно в следующих случаях:

  • «подвернулось» — стоимость объекта существенно ниже рыночной, при этом его можно быстро сдать в аренду или продать
  • есть возможность строительства в кредит под низкий процент
  • вы собираетесь жить там сами

Возможно, вам будет интересно: Рассказ Валерии о том, как она купила и сдает в аренду помещение 26 кв м в Маяке Минска.

Второй способ вложиться в недвижимость — покупка Real estate investment trust (REIT), по-русски Инвестиционный траст недвижимости. Это фонды, которые вкладывают в недвижимость, и сдают ее в аренду. 90% доходов фонд выплачивает инвесторам в качестве дивидендов, а 10% оставляют на развитие. Примеры фондов:

  • Digital Realty Trust и Equinix — дата-центры по всему миру
  • Prologis — логистические центры

Купить акции таких фондов можно через брокера либо доверительное управление в банке.

Подробнее о REIT почитайте в статье на РБК.

У меня в портфеле пока нет REIT фондов, но я присматриваюсь.

6. Страховые компании*

* Правильнее отнести страхование не к виду активов, а к способу инвестирования, наряду с брокером и ДУ в банке.

Я довольно подробно разбирался с белорусской компанией по страхованию жизни и накопительной пенсии — Стравитой.

Читайте также:  Много денег евро пачки

И остался разочарован:

  • высокие и неочевидные комиссии
  • компания не имеет доступа на зарубежный фондовый рынок, все деньги вкладываются в белорусский гос долг и депозиты в банках
  • минимальный срок 3 года, при расторжении ранее — потеря большей части средств
  • низкая доходность в валюте, даже с учетом налогового вычета — 2-3% годовых

Неплохая статья на Онлайнере о пенсиях в РБ, в том числе накопительных — https://people.onliner.by/2021/03/29/pensiya-zaranee

Зарубежные страховые компании (ULIP)

  • средства страхователей вкладываются в низкорискованные активы на международном фондовом рынке
  • защита капитала, находящегося в полисе страхования жизни, от судебных споров, взысканий
  • договор заключается от 5 лет
  • из-за комиссий, взносы менее 200$ в месяц невыгодны
  • при поступлении денег в Беларусь надо будет самостоятельно заплатить подоходный налог (в 2021 году 13%)
  • доходность около 7% годовых

Из-за перечисленных минусов я не стал рассматривать этот способ инвестирования подробнее. Если считаете, что я что-то упустил, пишите в комментарии или vladisfin@yandex.by

Подробнее можно почитать в статье на Пробизнес.

Как составить сбалансированный портфель

Итак, основные виды активов, из которых может состоять инвест портфель, мы перечислили: акции, облигации, золото, криптовалюты, недвижимость.

Как я уже упоминал, вместо отдельных акций или облигаций, можно использовать биржевые фонды (ETF), состоящие из ценных бумаг множества компаний. Это значительно снижает риски, связанные с отдельно взятой компанией (банкротство, суды, регуляторы и пр).

ETF обычно состоят из набора акций или облигаций различных компаний. Это могут быть акции крупнейших компаний одной отдельно взятой страны, или компаний определенного сектора экономики, или компаний, представляющих несколько стран — например, развивающиеся рынки.

И вот следующий уровень снижения рисков — это составление портфеля из нескольких ETF по разным активам. Да, получается такая двухуровневая матрешка.

Возьмем для примера один их портфелей из этой статьи — «Всепогодный» от Рэя Далио, американского миллиардера:

Актив Доля Тикер Название ETF
Долгосрочные облигации США 40% TLT iShares 20+ Year Treasury Bond ETF
Среднесрочные облигации США 15% IEF iShares 7-10 Year Treasury Bond ETF
Акции США 30% VTI Vanguard Total Stock Market ETF
Золото 7,5% IAU iShares Gold Trust
Товары, сырье 7,5% DBC Invesco DB Commodity Tracking

Вложив в 2007 году 10 000$, в 2020 «Всепогодный «портфель бы стоил 20 211$, с максимальной просадкой 13,8%. Рынок акций США в этом же промежутке дал бы 26 541$, но с максимальной просадкой 52,4%.

График роста Всепогодного портфеля (Portfolio 1) в сравнении с американским рынком акций (Vanguard 500 Index) в 2007-2020 гг . Ссылка на сервисе portfoliovisualizer.com

Проигрывая акциям в доходности, сбалансированный портфель дает плавный рост без сильных просадок. При увеличении доли акций в портфеле, вырастут доходность и риск.

Здесь вам следует ориентироваться на приемлемый для вас уровень риска, и планируемый срок инвестирования. Чем больше срок — тем больший риск и доходность, вы можете себе позволить.

Подкаст российского брокера БКС об инвестировании в ETF фонды:

Что почитать по теме?

  • Брошюра американской комиссии по ценным бумагам «Сбережения и инвестиции»
    Для новичков, не имеющих понятия об индексных фондах и других терминах
  • Курс «Личные финансы и инвестиции: как вложить деньги без ошибок» Сергея Спирина
    Курс на образовательной платформе Нетология. Расставляет все по полочкам. Структура портфеля (акции, облигации, золото) в зависимости от целей и сроков. Много уникальных графиков по доходности индексов акций, облигаций разных стран
  • Книга Джона Богла «Руководство разумного инвестора»
    Про стратегию инвестирования в индексные фонды. Богл — основатель крупнейшей инвест компании Vanguard
  • Сравнение двух пассивных портфелей: «Всепогодный» от миллиардера Далио и «Вечный» от инвест советника Гарри Брауна

Семь ключевых выводов из книги:

  1. Джон Богл отмечает, что у большинства инвесторов нет профессиональной подготовки, опыта или времени для анализа компаний и оценки стоимости их акций. Вот какие пять ключевых выводов на этот счет можно сделать из его книги:
  2. «Обыграть» фондовый рынок на долгосрочном периоде практически невозможно, особенно если вычесть из доходов от инвестиций брокерские комиссии и другие сопутствующие расходы.
  3. Вы подвергаетесь высокому риску, если инвестируете в отдельные акции, поэтому используйте индексные фонды. В долгосрочном периоде это более продуктивно, чем поиск отдельных акций и попытки предугадать движение рынка.
  4. Чрезмерная торговая активность, за счет расходов на комиссии и прочих издержек, обогащает только брокеров.
  5. Инвестируйте на долгий срок. Время — ваш друг, а порыв и эмоции — главные враги.
  6. Придерживайтесь курса и не обращайте внимания на информационный шум. Любое изменение стратегии может обойтись очень дорого.
  7. Главный вывод заключается в том, что индексное инвестирование позволяет вам расслабиться и делать рынку всю работу за вас.
  • Headlines — главные новости рынка, просто для вхождения в тему и термины
  • MarketTwits — еще больше новостей, с юмором и гифками
  • Deep_stack — автор инвестирует собственные деньги вдолгую в компании, которые сам разбирает и регулярно проверяет отчетность.

Про яйца в одной корзине

Вы должны помнить, что инвестиции всегда связаны с риском потерять свои деньги частично или полностью. Главная задача — составить портфель, с приемлемым для вас риском, и всегда стараться максимально его снизить.

Поэтому еще раз, как снизить риски:

  1. отложите финансовый резерв, которого хватит чтобы покрыть все ваши расходы за 6 месяцев
  2. выделите на первоначальный портфель сумму, потеря которой не станет для вас непоправимой
  3. на первых порах вкладывайте деньги постепенно, тщательно изучая каждый актив
  4. для больших сумм открывайте несколько счетов — брокерские, ДУ в банке, страховые, часть храните в кэше и криптовалюте
  5. вкладывайте в разные страны, отрасли, компании, классы активов — фонды в помощь

Примеры портфелей с высоким риском:

  • 50% акции Tesla, 50% Virgin Galactic
  • 50% биткоин, 50% акции Coinbase
  • 100% облигации Евроопта и Минфина РБ
  • 50% золотые слитки, 50% квартира под аренду

Как я веду учет

1. Все купленные активы я вношу в общую Гугл-таблицу: дата и сумма покупки, текущая стоимость (подгружается автоматически), моя прибыль либо убыток считается по формуле. Вот пример, кому интересно — ссылка. В этой же таблице в других вкладках есть расчет роста портфеля ссылки на другие статьи про брокеров, регистрацию в Нацбанке.

2. Yahoo Finance: бесплатное приложение для отслеживания цен на акции, с алертами (уведомлениями) и созданием разных списков. Минус — отсутствует русскоязычная версия.

Вывод

Получить в Беларуси доступ к разным активам и начать инвестировать можно, открыв счет:

Плюсы ДУ — не нужно регистрироваться в Нацбанке и отчитываться перед налоговой, можно без комиссий пополнять с банковского счета. Главный минус — комиссия за управление 1% годовых.

Плюсы брокера — отсутствует комиссия за управление, комиссии за сделки в три раза ниже, вклады до 20 тысяч евро застрахованы, средства находятся не в РБ. Минус — самостоятельная подача декларации и уплата налогов при выводе денег обратно на банковский счет.

Какой из двух способов выбрать? Возможно, лучшим вариантом будет открыть оба, снизив тем самым риски и используя преимущества брокера и банка.

Остались вопросы, или не знаете, с чего начать инвестировать в Беларуси? Напишите на мою почту vladisfin@yandex.by, помогу разобраться.

Обсудить статью можно в комментариях ниже, либо в комментариях к посту Telegram-канале

Данная статья не является инвестиционной рекомендацией. Помните о рисках потери инвестиций.

С уважением, Владислав.

Обнаружили ошибку или устаревшую информацию? Пожалуйста, напишите на почту finbelarus@yandex.by или в комментарии.

Подпишитесь на наш Telegram канал о личных финансах в Беларуси.

Источник